Fresenius -- auf mit einem neuen Start (Seite 203)

[buffi123]

Hallo,

m. E. hat man hier zur Zeit eine sehr gute Möglichkeit, in einen defensiven Wert mit einer mfr. + langfr. gesehen tollen Performance einzusteigen.
Viel Erfolg - Irrtum vorbehalten und ohne Obligo!

Einfaches Einfügen von wallstreetONLINE Charts: So funktionierts.

[urwaldingo]

Wenn man gut einkauft, hat man auch keinen Goodwill oder zumindest einen vertretbareren, der höchstens der Hälfte des bilanziellen EKs entspricht und dazu auch noch Nettoschuldenfreiheit.
Fresenius ist ein Kartenhaus was nur darauf aufgebaut ist, jährlich Gewinnwachstum zu erzielen und die Gewinne immer wieder neu zu reinvestieren, um das Wachstum und damit die Story aufrecht zu erhalten. Wenn allerdings das Wachstum ausbleibt, fällt es zusammen und man darf sich hier über ein bereingtes KGV von unter 10 freuen!

Bei Rhön-Klinikum, dem einzigen Gesundheitsdienstleister, bei dem ich investiert bin, hat man zumindest noch 2/3 tangiles EK und eine vergleichsweise gute Divi.

[boersenarzt]

Antwort auf Beitrag Nr.: 43.678.586 von urwaldingo am 04.10.12 16:37:30

der goodwill muss aber nur abgeschrieben werden, wenn der einkauf zu teuer war und fresi hat ganz gut eingekauft.....

[urwaldingo]

Ja, die Divi ist lausig, das KGV hoch und die Bilanz sollte jeden aufschrecken lassen.
Hier kauft man übelst viel Goodwill zu einem Mondpreis. Bestes Beispiel wie Goodwill im Med-Tech-Bereich enden kann, sollte doch Boston Scientific sein!




Hier ging es seit dem ersten Zusammenbruch des Goodwills rund 90% runter - gut so schlimm wird es Fresenius sicher nicht treffen, aber 50-60 Euro sollten schon wieder realistischer sein. Auch dann wäre die Divi mit unter 2% immer noch mehr als lausig, das KGV von 10 zumindest wieder eine faire Bewertung.

Auf jeden Fall kann man von Glück sprechen, dass kein weiterer Goodwill durch Rhön angefallen ist und dass man Rhön immer noch als eine Perle im Gesundheitsbereich mit solider Bilanzqualität zu einem KGV von 13 und 3% Divi kaufen kann.

[boersenarzt]

Antwort auf Beitrag Nr.: 43.528.354 von minda am 24.08.12 09:07:10

Bei unter 65 bin ich wieeder drin......

[minda]

Bin raus.

[minda]

Sollte man Gewinne sichern oder nachkaufen?

[minda]

Fresenius stemmt Großübernahme in den USA

http://de.reuters.com/article/topNews/idDEBEE86K00120120721

[StatistikFuchs [KommA]]

Seit Anfang Juni befindet sich die Fresenius Aktie in einem Aufwärtstrend, welcher durch einen Rückfall des Kurses unter 76 Euro beendet würde. Das erste Kurziel liegt bei 90 Euro.



Gruß Statistikfuchs



http://www.statistikfuchs.de/Daxtrends

[boersenarzt]

Antwort auf Beitrag Nr.: 43.270.312 von Kinglala am 11.06.12 12:35:09

Also an mir wird die Übernahme von Rhön scheitern.