Workday Inc. (Seite 2)

[faultcode]

Antwort auf Beitrag Nr.: 61.568.685 von faultcode am 25.09.19 19:59:16

Zitat von faultcode: jetzt mal einen konversativen Put auf WDAY...

--> das reicht erst mal, wenn auch nicht doll

[faultcode]

Antwort auf Beitrag Nr.: 61.706.218 von faultcode am 16.10.19 16:35:38

hier's der Grund:

Workday Inc. shares are off more than 11% in Wednesday morning trading and pacing the declining software sector after the company held its user conference and analyst day.

Several analysts flagged the company's commentary on its human-capital management product, which Workday expects to end the year with 20% growth, marking a slowdown. "Financials will need to continue to grow at healthy rates to offset this," wrote Jefferies analyst Brent Thill, though he said the attachment rate of financials to the core product is relatively low, suggesting opportunity.

While Workday also announced some new products, Macquarie analyst Sarah Hindlian questioned the revenue potential for some of them. "For example, blockchain-enabled Workday Credentials allows verification of credentials such as employment and educational history," she wrote. "We think this is likely a limited market opportunity."

Another issue for Workday is that its chief executive commented that the company has "definitely seen some delays" in deal activity, but Workday doesn't expect these to impact the business or result in cancellations...

https://www.marketwatch.com/story/workday-leads-software-sto…

[faultcode]

Antwort auf Beitrag Nr.: 61.568.685 von faultcode am 25.09.19 19:59:16

Zitat von faultcode: jetzt mal einen konversativen Put auf WDAY (und auch auf Splunk) --> die haben beide eine auffallende Schwäche in letzter Zeit mMn...

--> bei WDAY rauscht es gerade nach unten:



--> aktuell -11%

[faultcode]

Antwort auf Beitrag Nr.: 58.723.303 von faultcode am 18.09.18 01:50:03

jetzt mal einen konversativen Put auf WDAY (und auch auf Splunk) --> die haben beide eine auffallende Schwäche in letzter Zeit mMn
bei Slack habe ich das Gefühl, daß dort der Zug bereits recht weit nach unten gerollt ist: da finde ich keinen guten Schein mehr --> die Banken werden wissen warum

[investresearch [KommA]]

Antwort auf Beitrag Nr.: 60.058.034 von R-BgO am 09.03.19 10:26:16

Ja tolles Unternehmen keine Frage, aber auch 14x Umsatz finde ich etwas teuer. Zu 9-10x kann man ev. zugreifen, siehe auch hier:

[R-BgO]

aktuelle Bewertung 16x Umsatz

[startvestor]

Antwort auf Beitrag Nr.: 58.723.303 von faultcode am 18.09.18 01:50:03

Bei einer Phantasy-Aktie zählt die Gegenwart wenig und die Vergangenheit gar nichts. Es zählt nicht mal die nahe Zukunft. Entscheidend ist, dass man in 5-10 Jahren der Gigant des riesigen Marktes sein wird.

Es braucht schon gewaltige Kratzer am Image, um die Phantasie zu killen. Und oft kommt sie auch später wieder zurück, wenn sie mal beschädigt war.

[faultcode]

USD10 sind ein bischen zu wenig mMn - aber wieder zurück auf USD75 könnte es schon gehen in einem halbwegs überschaubaren Zeitraum; so 2Y ?

Wenn's Schwierigkeiten beim "Cross selling" mit den Adaptive Insights-Produkten geben könnte z.B. --> um sowas wirklich herauszufinden, braucht es Zeit.

=> meine Vermutung:
• ich kann mir gut vorstellen, daß die nun richtig lästig werden für Oracle, SAP, MSFT, etc. -- und der Markt honoriert das einfach --> um selbst übernommen zu werden, sind sie mMn z.Z. zumindest schon selbst viel zu teuer


__
WDAY ist mir heute nur bei den NAS100-Flops aufgefallen --> #2 hinter JD.com. Ich kannte den Namen vorher, aber ohne richtige Zuordnung (die ich auch immer noch nicht habe...)


=> dabei ist mit aufgefallen:
• steigender FCF die letzten Jahre, aber notorisch mit Net income im Minus, und..
• Total Debt to Total Equity = 94.37% lt. MW zuletzt; gut Oracle hat da so ~130%; aber das von WDAY ist in etwa so hoch wie bei Microsoft

=> gut, ich gebe zu, WDAY hat noch ~USD3b Cash

=> das erscheint mir alles ein bischen ungewöhnlich, ohne ausführlichen Quervergleich mit anderen, jungen ERP Service providern


=> letztes Jahr hat's wohl die bislang größte Akquisition gegeben, von Adaptive Insights für USD1.55b

=> jetzt sind die Schulden 3 x größer als der FCF


=> klar, fressen oder gefressen werden - und hier will man viel lieber fressen


..ich sollte nicht so viel lästern mit meinen ollen IBM-Stücken


=> ausserdem:
• wenn der U.S.-Markt weiter so steigt, dann sind selbst die unfähigen Equifax wieder an ihrem Niveau vor dem Skandal angelangt

--> diese Revue-Nummer finde ich persönlich einer der skurrilsten Blüten am U.S.-Aktienmarkt. Suche den Datenskandal:

Einfaches Einfügen von wallstreetONLINE Charts: So funktionierts.

=> "früher" hieß es mal, daß "schlechte" Unternehmen vom Markt verschwinden sollen/müssen

--> vergiß es

[startvestor]

Antwort auf Beitrag Nr.: 57.176.477 von R-BgO am 03.03.18 13:14:41

Vielleicht eine der Phantasy-Aktien schlechthin. Es reicht doch, ein bisschen vom "Gartner Magic Quadrant" und von der Fortune's List zu schreiben und dann ist einfach alles gut.

Gewinn in Q1/FY19 bei -74 Mio. USD. Aber das zählt ja nicht. Wichtig sind Umsatz (+29% Y/Y) und v.a. unearned Umsatz (1,4 Mrd.) - einfach ein Zauberwort.

Tja, wie soll man die shorten. Diese Woche kommt der Phantasy-Sektor arg ins Schwanken. Aber ist das schon die große Wende? Wenn ja, würden wir diese Aktie bei 10 USD wieder sehen und da wäre die MK immer noch mit 1,46 Mrd. USD zu hoch (EK: 1,66 Mrd., Goodwill: 159 Mio.).

Aber ist wird wohl nicht die Wende und ich habe auch keine Ahnung, wie man die erkennen soll. Wenn Workday bei 10 USD steht wissen wir aber, dass die Wende da war.

[R-BgO]

für FY 2018 "nur" noch 321 MUSD Verlust;

2,1 Mrd. USD Umsatz sind mit rund 28 Mrd. Kapitalisierung bewertet;


affenteuer ist noch 'ne Untertreibung